“不溫不火”的直銷銀行似乎迎來了發(fā)展的第二春。
在百信銀行獲批之后，具有獨(dú)立法人資格的直銷銀行新模式受到業(yè)界關(guān)注。據(jù)新浪財(cái)經(jīng)了解，目前包括民生銀行、上海銀行、包商銀行等多家股份制銀行和城商行在積極申請(qǐng)直銷銀行牌照。不過，也有不少銀行正在觀望中，暫時(shí)還沒有相關(guān)計(jì)劃。
從2013年開始，第一批直銷銀行在國內(nèi)接連上線；據(jù)新浪財(cái)經(jīng)不完全統(tǒng)計(jì)，截止到2016年底，開展直銷銀行業(yè)務(wù)的銀行約有80多家，國有大行中僅有工商銀行上線了直銷銀行業(yè)務(wù)，股份制銀行中包括光大、民生、廣發(fā)等10家，城商行則最熱衷于直銷銀行，上線此業(yè)務(wù)的已有近50家。
但是，目前的直銷銀行面臨著這樣的尷尬境地：與自身已有的手機(jī)銀行網(wǎng)上銀行比，業(yè)務(wù)不夠豐富、創(chuàng)新點(diǎn)不高、用戶數(shù)量少；與互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品相比，收益率不高、便捷度較差。
在互聯(lián)網(wǎng)金融沖擊銀行業(yè)務(wù)的前期，銀行急迫得加快了各項(xiàng)業(yè)務(wù)的延伸布局，以至于出現(xiàn)了一種“面廣卻不精”的窘境，而今互聯(lián)網(wǎng)金融告別了野蠻生長，開始深耕精細(xì)化業(yè)務(wù)。銀行也是時(shí)候重新考量直銷銀行的發(fā)展，究竟能給多大權(quán)、能分配多少資源？
在此背景下，新浪財(cái)經(jīng)也即將開啟2017年直銷銀行評(píng)測。與以往不同的是，新浪財(cái)經(jīng)也將隨著直銷銀行的迅速發(fā)展，將評(píng)測范圍覆蓋至60多家銀行（包括股份行、城商行），以期能夠通過客觀中立的行業(yè)觀察，促進(jìn)直銷銀行的發(fā)展。
直銷銀行模式分析
在這近80家直銷銀行中，現(xiàn)有模式可約分為三種：
一是將直銷銀行下掛在電子銀行部門。在這種模式下，手機(jī)銀行、網(wǎng)上銀行、直銷銀行的業(yè)務(wù)并未完全分離，而且業(yè)務(wù)之間也有可能形成競爭。比如，直銷銀行如果想在初期獲得更多的客戶、提高品牌認(rèn)知，就需要在前期投入更多的資金、人力、物力，但往往在電子銀行部門中，直銷銀行所得到的重視度并不夠多。
“直銷銀行下掛在電子銀行部或個(gè)人業(yè)務(wù)部門，受到的限制較多，不管是銀行資源分配上，還是新業(yè)務(wù)開展實(shí)施上，都存在著重視度不夠的情況?！痹兄变N銀行人士對(duì)新浪財(cái)經(jīng)坦言。
二是將直銷銀行作為獨(dú)立事業(yè)部運(yùn)作。在這種模式下，直銷銀行相對(duì)擁有較大的自主權(quán)，所獲得資源也更多。比如，包商銀行將其直銷銀行“有氧金融”單獨(dú)作為獨(dú)立的事業(yè)部運(yùn)行，銀行內(nèi)部傾斜資源也較多。
“從一開始就把直銷銀行作為獨(dú)立事業(yè)部運(yùn)作，如果下一步拿到直銷銀行牌照變成獨(dú)立法人，這種過渡不會(huì)太難?！卑蹄y行內(nèi)部人士向新浪財(cái)經(jīng)透露。
三是以獨(dú)立法人模式運(yùn)作的直銷銀行。如近日獲批的百信銀行，這是第一家也是目前唯一的一家擁有獨(dú)立法人資格的直銷銀行。在獨(dú)立法人模式下，直銷銀行將與原來的電子銀行部劃分而治，獨(dú)立開展業(yè)務(wù)，自負(fù)盈虧。有業(yè)內(nèi)人士對(duì)新浪財(cái)經(jīng)表示，直銷銀行獲批獨(dú)立法人，對(duì)于中小商業(yè)銀行意義更大，尤其是對(duì)于城商行的作用比較明顯。
直銷銀行的“尷尬”
在經(jīng)歷過2014年的籌建小高潮之后，直銷銀行的發(fā)展一直不溫不火，不管是在業(yè)務(wù)規(guī)模還是用戶數(shù)量上，直銷銀行發(fā)展都遠(yuǎn)遠(yuǎn)落后于手機(jī)銀行、網(wǎng)上銀行。
眾所周知，直銷銀行從西方國家引入。在上世紀(jì)90年代，西方網(wǎng)絡(luò)銀行、電子銀行渠道尚不發(fā)達(dá)，直銷銀行在此之下得以迅速發(fā)展。直銷銀行從一開始的定位（或優(yōu)勢）基本為不受網(wǎng)點(diǎn)限制、成本較低，從而可以吸引更多的他行客戶。
與西方發(fā)展直銷銀行業(yè)務(wù)的背景不同，國內(nèi)銀行在網(wǎng)上銀行、手機(jī)銀行上的布局已相對(duì)完備，且很多用戶已經(jīng)養(yǎng)成了消費(fèi)習(xí)慣，形成一定的粘性，比如利用網(wǎng)上銀行進(jìn)行大額轉(zhuǎn)賬、利用手機(jī)銀行購買理財(cái)?shù)鹊?。因此在此等現(xiàn)狀下，國內(nèi)開展直銷銀行業(yè)務(wù)勢必要有創(chuàng)新之處，必須與網(wǎng)上銀行、手機(jī)銀行業(yè)務(wù)分拆開來，如果僅是將原有業(yè)務(wù)搬到新的直銷銀行上，未必會(huì)有原有用戶遷移過來。
當(dāng)然，直銷銀行可能更加側(cè)重于對(duì)外行客戶的引入與倒流，在直銷銀行上，用戶可以突破賬戶的限制，開立二類賬戶，用于購買理財(cái)?shù)犬a(chǎn)品。在2016年新浪財(cái)經(jīng)直銷銀行評(píng)測中，工行曾反饋稱其直銷銀行他行客戶約為41.74萬，占全部客戶27.6%。光大銀行向新浪財(cái)經(jīng)反饋，截止2016年5月25日，客戶總量108萬，他行客戶占比78.7%；民生銀行直銷銀行他行客戶占比50%，廣發(fā)銀行直銷銀行他行客戶占比98.63%。
按照常理來說，直銷銀行不受網(wǎng)點(diǎn)限制，具有線上優(yōu)勢，成本會(huì)相對(duì)低廉，也能夠給客戶更多的收益，但僅靠收益吸引客戶，直銷銀行與互聯(lián)網(wǎng)金融相比處于下風(fēng)。
但根據(jù)近兩年新浪財(cái)經(jīng)對(duì)各家直銷銀行的評(píng)測結(jié)果來看，直銷銀行業(yè)務(wù)與手機(jī)銀行、網(wǎng)上銀行重合度較高，各家銀行之間的差異化發(fā)展也不夠明顯。甚至有的直銷銀行僅上線了幾款理財(cái)產(chǎn)品，收益率情況也并不喜人，創(chuàng)新功能缺失較嚴(yán)重。
在互聯(lián)網(wǎng)金融沖擊銀行業(yè)務(wù)的前期，銀行急迫得加快了各項(xiàng)業(yè)務(wù)的延伸布局，以至于出現(xiàn)了一種“面廣卻不精”的窘境，而今互聯(lián)網(wǎng)金融告別了野蠻生長，開始深耕精細(xì)化業(yè)務(wù)。銀行也是時(shí)候重新考量直銷銀行的發(fā)展，究竟能給多大權(quán)、能分配多少資源？
獨(dú)立法人模式能解直銷銀行尷尬嗎？
目前的直銷銀行面臨著這樣的尷尬境地：與自身已有的手機(jī)銀行網(wǎng)上銀行比，業(yè)務(wù)不夠豐富、創(chuàng)新點(diǎn)不高、用戶數(shù)量少；與互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品相比，收益率不高、便捷度較差。百信銀行獲批之后，眾多直銷銀行開始爭相申請(qǐng)獨(dú)立法人資格，而獨(dú)立法人資格是否真的能化解其目遭遇的兩難境地嗎？
擁有獨(dú)立法人資格意味著直銷銀行成為了一家獨(dú)立的公司，將進(jìn)行自主經(jīng)營、獨(dú)立核算、自負(fù)盈虧。據(jù)了解，百信銀行將是集存、貸、匯、理財(cái)產(chǎn)品等純線上銀行，無實(shí)體網(wǎng)點(diǎn)，銀行賬戶或仍為II類賬戶。
簡單梳理來看，本來是銀行旗下一個(gè)業(yè)務(wù)部門的直銷銀行，擁有獨(dú)立法人資格后，就搖身一變成為了一家獨(dú)立的公司，而這家公司可以在互聯(lián)網(wǎng)上經(jīng)營銀行業(yè)務(wù)。當(dāng)然，和其“母公司”即原來的銀行相比，直銷銀行將受到眾多的限制，這將使直銷銀行的形式類似于民營銀行。
值得注意的是，與民營銀行相比，直銷銀行背靠傳統(tǒng)銀行大山，在戰(zhàn)略規(guī)劃、客戶資源、人力資源上想必會(huì)有一定的優(yōu)勢。而且在獨(dú)立法人模式下，直銷銀行將擁有更多的獨(dú)立性，資源傾注不受限制，也不會(huì)再與手機(jī)銀行網(wǎng)上銀行形成內(nèi)部競爭。
不過，直銷銀行定位于互聯(lián)網(wǎng)上的銀行業(yè)務(wù)，與民營銀行勢必會(huì)形成競爭。民營銀行發(fā)展至今，有9家已經(jīng)正式開業(yè)，其中前海微眾銀行、網(wǎng)商銀行以及新開業(yè)的福建華通銀行皆定位于互聯(lián)網(wǎng)銀行，在互聯(lián)網(wǎng)渠道發(fā)展自身業(yè)務(wù)。
可以說，獨(dú)立法人模式的直銷銀行還未開始布局，就已有競爭對(duì)手在眼前。
在種種困境中想要脫穎而出的直銷銀行，光有獨(dú)立法人資格還僅僅不夠，未來如何給客戶提供更有價(jià)值的產(chǎn)品才是影響其能否立足的重要因素。在這背后，也需要直銷銀行各方面多方聯(lián)動(dòng)，比如融入大數(shù)據(jù)分析、加大推廣力度、加強(qiáng)直銷銀行的品牌認(rèn)知等等。
獨(dú)立法人模式能否最終解除直銷銀行尷尬還是未知數(shù)，但至少邁出了直銷銀行發(fā)展的一大步。（新浪財(cái)經(jīng)）