根據(jù)國家金融與發(fā)展實驗室的數(shù)據(jù)，2016年非銀行機構(gòu)互聯(lián)網(wǎng)支付業(yè)務(wù)達到54.25萬億元；移動支付方面，非銀機構(gòu)完成51.01萬億元，增幅均超過120%。此前，這些數(shù)額巨大的支付業(yè)務(wù)主要通過直連（銀行）模式進行處理。由于該模式繞開了央行的清算系統(tǒng)，使得央行無法掌握準確的資金流向，進而給反洗錢、金融監(jiān)管帶來很大的挑戰(zhàn)。因此，中國人民銀行8月初印發(fā)通知稱，從2018年6月30日起，非銀支付機構(gòu)網(wǎng)絡(luò)支付業(yè)務(wù)需從直連模式轉(zhuǎn)為通過網(wǎng)絡(luò)支付平臺處理。
而網(wǎng)絡(luò)支付平臺主要由網(wǎng)聯(lián)清算有限公司（簡稱網(wǎng)聯(lián)）擔當。8月22日，網(wǎng)聯(lián)清算有限公司（以下簡稱網(wǎng)聯(lián)）第一次股東大會在上海召開，會議選舉產(chǎn)生公司董事會、監(jiān)事會，網(wǎng)聯(lián)的公司治理架構(gòu)初步成型，第三方支付市場由此邁入網(wǎng)聯(lián)時代。市場關(guān)心，網(wǎng)聯(lián)的成立將對第三方支付機構(gòu)及消費者帶來怎樣的影響？此外，網(wǎng)聯(lián)與銀聯(lián)怎樣進行差別化定位？本專題將展開討論。（楊志錦）
8月22日，網(wǎng)聯(lián)清算有限公司（下稱網(wǎng)聯(lián)）第一次股東會會議在上海舉行。
這次會議的重要議題，在于選舉產(chǎn)生公司董事會、監(jiān)事會，并審議公司章程。21世紀經(jīng)濟報道記者了解到，會議選舉中國支付清算協(xié)會執(zhí)行副會長兼秘書長蔡洪波為網(wǎng)聯(lián)董事長，原中國銀行網(wǎng)絡(luò)金融部副總經(jīng)理總裁、網(wǎng)聯(lián)籌備組組長董俊峰為網(wǎng)聯(lián)總裁，百度副總裁張旭陽為監(jiān)事會主席。
董事會、監(jiān)事會的建立，標志著網(wǎng)聯(lián)的公司治理架構(gòu)已經(jīng)初步成型。
此前，央行在8月初下發(fā)文件要求，各銀行和支付機構(gòu)應(yīng)于2017年10月15日前完成接入網(wǎng)聯(lián)和業(yè)務(wù)遷移準備工作，2018年6月30日起，所有第三方支付機構(gòu)受理的涉及銀行賬戶的網(wǎng)絡(luò)支付業(yè)務(wù)全部通過網(wǎng)聯(lián)平臺處理。
這意味著，這艘由45家股東單位組成、注冊資本20億元的網(wǎng)聯(lián)“航母”正緩緩起航，第三方支付開始逐步進入網(wǎng)聯(lián)時代。
話語權(quán)格局：央行主導
在第三方支付亂象頻發(fā)背景下，網(wǎng)聯(lián)設(shè)想逐步浮出水面。2016年10月，央行正式批復中國支付清算協(xié)會組織支付機構(gòu)按照“共建、共有、共享”原則發(fā)起籌建網(wǎng)聯(lián)。今年1月，“網(wǎng)聯(lián)清算有限公司”名稱獲得國家工商總局（預）核準，3月末，網(wǎng)聯(lián)平臺啟動試運行，6月末，網(wǎng)聯(lián)正式啟動存量切換。
隨著網(wǎng)聯(lián)各項業(yè)務(wù)步入正軌，網(wǎng)聯(lián)的話語權(quán)格局也逐步清晰。目前網(wǎng)聯(lián)平臺已確定股東情況，45家股東共出資20億元。
其中，來自央行系的單位共7家，分別為中國人民銀行清算總中心、中國印鈔造幣總公司、中國支付清算協(xié)會、上海黃金交易所、銀行間市場清算所、中國銀行間市場交易商協(xié)會和外管局直屬機構(gòu)梧桐樹投資平臺有限責任公司，合計出資7.4億元持有37%股權(quán)；其他股東均為第三方支付機構(gòu)，目前市場份額最靠前的財付通和支付寶各占9.61%并列第一，京東旗下網(wǎng)銀在線持股4.71%次之。其他第三方支付機構(gòu)合計持股39.07%，且持股比例均不超過3%，而央行系各單位持股比例均不低于3%。
這一格局也體現(xiàn)在8月22日的股東會議上。13名董事候選人中有7位來自央行體系各相關(guān)單位，其他6位董事分別來自財付通、支付寶、京東金融、中國電信翼支付、萬達快錢和平安集團平安壹錢包等單位。
7名監(jiān)事候選人中除3名職工代表外，4名股東監(jiān)事分別來自百度、聯(lián)動優(yōu)勢、中國移動和中國印鈔造幣總公司。最終，百度副總裁張旭陽獲選監(jiān)事會主席。
21世紀經(jīng)濟報道記者了解到，支付機構(gòu)的持股比例，既有市場份額的考慮，也綜合考量了股東背景以及在網(wǎng)聯(lián)籌備期間的貢獻情況。在網(wǎng)聯(lián)系統(tǒng)籌備期間，財付通、京東金融和百度等都積極提供了人才支持，網(wǎng)聯(lián)技術(shù)負責人強群力即來自百度。
能成為網(wǎng)聯(lián)股東的支付機構(gòu)亦是當前第三方支付市場中實力較強的機構(gòu)，包括順豐、網(wǎng)易、盛大、拉卡拉、小米、唯品會、美的等支付公司均在列。不過，目前市場上剩余的240多家第三方支付公司中大部分未能入圍，這些機構(gòu)將由中國支付清算協(xié)會代表其行使權(quán)利。
這樣的格局，也是經(jīng)過多方協(xié)商、談判取得。21世紀經(jīng)濟報道記者了解到，在網(wǎng)聯(lián)籌備初期一度有過三地中心的設(shè)想，上海和深圳中心分別由支付寶和財付通進行技術(shù)改造，上海中心則有待進一步招標，這是根據(jù)市場份額為主要考量指標進行的設(shè)計，不過最終由于中小支付機構(gòu)反對以及有違網(wǎng)聯(lián)中立原則被放棄。
管住備付金
在網(wǎng)聯(lián)出現(xiàn)之前，第三方支付機構(gòu)與銀行機構(gòu)直連清算。一方面系統(tǒng)要重復開發(fā)，造成資源浪費，另一方面其封閉性強，交易過程的資金和信息不透明，存在監(jiān)管死角，一些支付機構(gòu)風控水平參差不齊，有可能被用于色情、賭博甚至洗錢等違法領(lǐng)域，風險也可能波及銀行機構(gòu)。
而第三方支付機構(gòu)平臺也普遍沉淀大量資金，許多支付機構(gòu)缺少技術(shù)創(chuàng)新能力，靠備付金利息為生。此外備付金管理難度加大，多起備付金被挪用事件波及范圍廣，社會影響大，成為監(jiān)管重點。
“網(wǎng)聯(lián)”又被稱為網(wǎng)絡(luò)版銀聯(lián)，其將切斷第三方支付機構(gòu)與銀行的直連模式，主要是為了防止第三方支付機構(gòu)通過客戶備付金分散存放、變相開展跨行清算業(yè)務(wù)等情形出現(xiàn)，進而降低第三方支付機構(gòu)挪用客戶備付金的風險。
一位支付機構(gòu)相關(guān)負責人也對21世紀經(jīng)濟報道記者表示，網(wǎng)聯(lián)啟動一方面將切斷第三方支付機構(gòu)躺著吃備付金利息的蛋糕，另一方面一定程度上利好中小支付機構(gòu)。
該負責人介紹，過去大型支付機構(gòu)因為有大量資金沉淀和巨額交易，商業(yè)銀行往往爭相與其進行合作，在網(wǎng)關(guān)成本上給予極低的費率優(yōu)惠。而小型支付機構(gòu)往往缺少議價能力。而網(wǎng)聯(lián)很大可能按筆收費，這對于交易規(guī)模龐大的支付機構(gòu)反而有所限制，抬高了其交易成本。
中國支付清算協(xié)會發(fā)布的報告中也支持，網(wǎng)聯(lián)將確保各類型參與機構(gòu)站在同一起跑線上，在業(yè)務(wù)處理、業(yè)務(wù)價格等方面享受同等待遇，充分發(fā)揮面向終端用戶的業(yè)務(wù)創(chuàng)新優(yōu)勢，形成價格和服務(wù)的差異化競爭。
根據(jù)網(wǎng)聯(lián)的規(guī)劃，要在9月底實現(xiàn)主要機構(gòu)、銀行全接入，支付功能全覆蓋。
網(wǎng)聯(lián)仍有挑戰(zhàn)需要解決。騰訊金融研究院表示，在清算服務(wù)市場化的大趨勢下，網(wǎng)聯(lián)平臺需政府、股東、銀行、市場等各方共同努力，研究合理的收費方案、利潤分配機制、清算品牌、發(fā)展策略等。網(wǎng)聯(lián)平臺其商業(yè)模式清晰性、系統(tǒng)穩(wěn)定性、交易安全性等問題也還在探索之中。但毋庸置疑，網(wǎng)聯(lián)將重新構(gòu)建支付機構(gòu)和商業(yè)銀行的新型競合關(guān)系。（21世紀經(jīng)濟報道）