中小企業(yè)融資渠道狹窄主要表現(xiàn)在哪些方面

1、中小企業(yè)自身存在的問(wèn)題。從整體上來(lái)看，中小企業(yè)規(guī)模較小，自有資金不足、信譽(yù)等級(jí)普遍較低。某些中小企業(yè)出現(xiàn)資不抵債后一走了之，這嚴(yán)重破壞了銀行與企業(yè)間的信用關(guān)系。而且絕大多數(shù)中小企業(yè)處于依靠創(chuàng)新成長(zhǎng)階段，未能形成一套科學(xué)的、制度化的管理體制，導(dǎo)致其財(cái)務(wù)制度不健全，會(huì)計(jì)賬目不清，我們所提供的財(cái)務(wù)報(bào)表和會(huì)計(jì)資料，大多數(shù)未經(jīng)注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)驗(yàn)證，存在會(huì)計(jì)信息失真等現(xiàn)象，這些使得中小企業(yè)與資金供給者存在明顯的信息不對(duì)稱(chēng)，從而大大增加了中小企業(yè)的融資難度。2、銀行方面存在問(wèn)題。對(duì)于金融機(jī)構(gòu)而言，“小微企業(yè)貸款一直就是一個(gè)難題”。信貸資金流向中小企業(yè)遭到阻礙的最大原因是中小企業(yè)自身信用瀕臨透支與生產(chǎn)恢復(fù)的未知。銀行出于對(duì)資產(chǎn)質(zhì)量和風(fēng)險(xiǎn)收益的考慮，金融機(jī)構(gòu)對(duì)中小企業(yè)的貸款申請(qǐng)更為謹(jǐn)慎，對(duì)企業(yè)貸款趨于“兩極分化”。商業(yè)銀行的信貸業(yè)務(wù)大多向?qū)嵙π酆竦拇笾行推髽I(yè)、基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)項(xiàng)目聚集，而一些具有發(fā)展?jié)摿Φ壳盃顩r并不十分樂(lè)觀(guān)的中小企業(yè)，往往受到冷落。除此之外，銀行抵押條件過(guò)于苛刻，貸款程序復(fù)雜，貸款成本高，審批權(quán)限受限等也是中小企業(yè)融資難的原因。銀行雖然實(shí)行抵押擔(dān)保制度，但落實(shí)起來(lái)卻很困難，貸款手續(xù)繁雜，尤其是抵押手續(xù)，使很多中小企業(yè)貸不到款或不愿貸款。3、政府方面存在的問(wèn)題。疫情發(fā)生之后，盡管政府出臺(tái)了貼息、擔(dān)保等一系列扶持政策，但由于時(shí)間緊、經(jīng)驗(yàn)少，政策落地的許多細(xì)節(jié)仍有待明確。另一方面，政府對(duì)中小企業(yè)融資的相關(guān)法律、政策尚未完善，缺乏與之相配套的金融、信用擔(dān)保、風(fēng)險(xiǎn)基金等方面的法律法規(guī)。從而不能從根本上解決中小企業(yè)融資難的問(wèn)題。我國(guó)每年約有100萬(wàn)家企業(yè)倒閉，平均每分鐘倒閉2家，任何一家中小微企業(yè)，只要你存活超過(guò)3年，就達(dá)到了平均水平。其實(shí)說(shuō)到底，還是因?yàn)槠髽I(yè)資金不夠多，所以很容易翻車(chē)。如果企業(yè)家自己缺少資金資源，找不到投資人的話(huà)，建議你帶著項(xiàng)目去不同的平臺(tái)上試試，比如明德資本生態(tài)圈、鯨準(zhǔn)、創(chuàng)業(yè)邦等等。一般情況下，基金、投資人都會(huì)與融資平臺(tái)進(jìn)行合作，他們通過(guò)平臺(tái)來(lái)篩選值得投資的項(xiàng)目。網(wǎng)上選平臺(tái)時(shí)一定要擦亮眼睛，很多平臺(tái)動(dòng)則交幾萬(wàn)塊錢(qián)的費(fèi)用，卻沒(méi)有結(jié)果。如果把握不準(zhǔn)建議來(lái)明德資本生態(tài)圈試試，明德資本本身就是做投資的，這跟很多平臺(tái)不一樣，很多平臺(tái)只做中介。另外，明德還有2400多家合作基金資源，線(xiàn)下活動(dòng)的對(duì)接率比較高，每一期活動(dòng)都有幾百人參加，近百位投資人會(huì)到現(xiàn)場(chǎng)，不少企業(yè)都獲得了融資。希望能給到你幫助。

對(duì)于中小企業(yè)融資渠道的分析?，F(xiàn)今，隨著經(jīng)濟(jì)體制的發(fā)展，帶動(dòng)了全行業(yè)不斷進(jìn)步的同時(shí)，中小企業(yè)的發(fā)展也奮起直追，但融資難的問(wèn)題仍是阻礙中小企業(yè)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的基本問(wèn)題。通常來(lái)說(shuō)，按照資金來(lái)源，中小企業(yè)融資渠道可分為內(nèi)源性融資和外源性融資。內(nèi)源融資：內(nèi)源融資是指企業(yè)通過(guò)自身的經(jīng)營(yíng)積累，或是通過(guò)內(nèi)部集資，這種方式無(wú)需承擔(dān)借款費(fèi)用，是許多創(chuàng)業(yè)初期的中小企業(yè)首要考慮的方式。但由于中小企業(yè)自我積累比較緩慢，無(wú)法適應(yīng)其生產(chǎn)擴(kuò)張的需要，而且若是想職工集資或關(guān)系人借貸，支付的利息甚至比同期的貸款利率還高，同時(shí)還存在極大的阻礙企業(yè)發(fā)展的風(fēng)險(xiǎn)。外源融資：中小企業(yè)現(xiàn)階段的外源融資渠道依然是一些國(guó)有銀行和商業(yè)銀行。而根據(jù)全國(guó)指標(biāo)來(lái)看，銀行對(duì)于中小企業(yè)的貸款總額數(shù)值特別低，很難滿(mǎn)足中小企業(yè)在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制中發(fā)展的需求；另一方面，因?yàn)榻鹑跈C(jī)構(gòu)給中小企業(yè)的貸款周期比較短，企業(yè)在經(jīng)濟(jì)上很難周轉(zhuǎn)，不得不在多家銀行貸款來(lái)滿(mǎn)足企業(yè)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的需求，這無(wú)疑會(huì)對(duì)中小企業(yè)的發(fā)展帶來(lái)隱患。以上，相比于傳統(tǒng)的融資渠道，中小企業(yè)可以積極拓寬融資渠道，可以調(diào)整選擇線(xiàn)上融資平臺(tái)。而隨著互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展，也出現(xiàn)了一些新型融資模式，比如：眾籌模式。從實(shí)質(zhì)上來(lái)說(shuō)，眾籌應(yīng)歸屬于風(fēng)險(xiǎn)投資，是風(fēng)投的一種外延形式，資金主要來(lái)自于社會(huì)資本。由項(xiàng)目發(fā)起人，投資人和眾籌平臺(tái)組成，操作方式是發(fā)起人（企業(yè)或個(gè)人）把項(xiàng)目的具體內(nèi)容、核心賣(mài)點(diǎn)、實(shí)施步驟、預(yù)期獲得的收益在平臺(tái)上展開(kāi)充分的闡述，以爭(zhēng)取社會(huì)資本的關(guān)注和支持。P2P網(wǎng)絡(luò)融資方式。P2P融資模式是利用互聯(lián)網(wǎng)搭建了一個(gè)將資金需求方和提供資金者關(guān)聯(lián)并互通信息的平臺(tái)，從而完成個(gè)人到個(gè)人或是個(gè)人到企業(yè)的資金借貸過(guò)程。比如近來(lái)發(fā)展很快的路金所，小牛在線(xiàn)，拍拍貸等等網(wǎng)貸平臺(tái)。但此種融資模式也存在一定劣勢(shì)，主要就是P2P平臺(tái)發(fā)展不完善，平臺(tái)自身風(fēng)險(xiǎn)高，公司約束機(jī)制欠缺，易發(fā)生公眾資金私用，產(chǎn)生大面積虧空 ，最終導(dǎo)致公司倒閉跑路，使投資者血本無(wú)歸比如淘寶貸等公司的跑路事件。

想分析中小企業(yè)融資現(xiàn)狀就從現(xiàn)階段中小企業(yè)融資的渠道進(jìn)行分析，每個(gè)渠道都有優(yōu)缺點(diǎn)，針對(duì)這些優(yōu)缺點(diǎn)進(jìn)行對(duì)比分析。企業(yè)融資渠道根據(jù)融資對(duì)象分為兩個(gè)融資渠道，分別是內(nèi)部融資渠道和外部融資渠道。內(nèi)部的例如對(duì)內(nèi)進(jìn)行原始股的發(fā)售，對(duì)外的比如銀行貸款，股權(quán)交易等等......

在世界范圍內(nèi)，中小企業(yè)在促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)，創(chuàng)造就業(yè)機(jī)會(huì)，擴(kuò)大出口，增加利稅等方面均已得到政府和社會(huì)的認(rèn)同。在轉(zhuǎn)軌經(jīng)濟(jì)體中，中小企業(yè)的發(fā)展對(duì)保持一國(guó)經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定和迅速發(fā)展，具有十分重要的意義。但是我們可以看到，與大企業(yè)相比，中小企業(yè)幾乎在所有方面都處于極為不利的地位，如獲得資金的能力不高，信息、技術(shù)、人力資源的缺乏，雇員福利引起的成本增加，政府行政管理方面的過(guò)高要求等。在所有問(wèn)題中，融資困難首當(dāng)其沖。中小企業(yè)融資可以到明德了解一下。明德是中小企業(yè)上市策劃引領(lǐng)人物、明德資本生態(tài)圈張曉麗教授發(fā)起倡導(dǎo)，倡導(dǎo)明德IGS正在學(xué)習(xí)和已畢業(yè)的同學(xué)們聯(lián)合起來(lái)在各地組建明德資本生態(tài)圈IGS同學(xué)會(huì)，打造一個(gè)有影響力、有凝聚力、有安全感、溫暖的組織，讓所有IGS的同學(xué)們?cè)谌珖?guó)范圍都有歸屬地。

一、自籌資金包括的范圍非常廣泛，主要有業(yè)主自有資金;風(fēng)險(xiǎn)投資資金;企業(yè)經(jīng)營(yíng)性融資資金;企業(yè)間的信用貸款;中小企業(yè)間的互助機(jī)構(gòu)的貸款;以及一些社會(huì)性基金的貸款等等。關(guān)于直接融資。是指以債券和股票的形式公開(kāi)向社會(huì)籌集資金的渠道。間接融資主要包括各種短期和中長(zhǎng)期貸款。貸款方式主要有抵押貸款、擔(dān)保貸款和信用貸款等。不同類(lèi)型的中小企業(yè)融資特點(diǎn)不同，當(dāng)然對(duì)融資渠道和條件的要求也不同。從融資的角度看，中小企業(yè)可分為制造業(yè)型、服務(wù)業(yè)型、高科技型以及社區(qū)型等幾種類(lèi)型。各類(lèi)型的中小企業(yè)的融資特點(diǎn)和要求各不相同。二、中小企業(yè)融資政策政府的資金支持是中小企業(yè)資金來(lái)源的一個(gè)重要組成部分。綜合各國(guó)的情況來(lái)看，政府的資金支持一般能占到中小企業(yè)外來(lái)資金的10%左右，具體是多少則決定于各國(guó)對(duì)中小企業(yè)的相對(duì)重視程度以及各國(guó)企業(yè)文化的傳統(tǒng)。各國(guó)對(duì)中小企業(yè)資金援助的方式主要包括：1、稅收優(yōu)惠。發(fā)達(dá)國(guó)家企業(yè)稅收一般占企業(yè)增加值的40-50%。在實(shí)行累進(jìn)稅制的情況下，中小企業(yè)的稅負(fù)相對(duì)輕一些，但也占增加值的30%左右，負(fù)擔(dān)仍較重。為進(jìn)一步減輕稅負(fù)，各國(guó)采取了一系列的措施。2、財(cái)政補(bǔ)貼。財(cái)政補(bǔ)貼的應(yīng)用環(huán)節(jié)是鼓勵(lì)中小企業(yè)吸納就業(yè)、促進(jìn)中小企業(yè)科技進(jìn)步和鼓勵(lì)中小企業(yè)出口等。3、貸款援助。政府幫助中小企業(yè)獲得貸款的主要方式有：貸款擔(dān)保、貸款貼息、政府直接的優(yōu)惠貸款等。4、風(fēng)險(xiǎn)資本。歐美等國(guó)家多由民間創(chuàng)立、而日本等國(guó)主要為政府設(shè)立。5、鼓勵(lì)中小企業(yè)到資本市場(chǎng)直接融資。為解決中小企業(yè)的直接融資問(wèn)題，一些國(guó)家探索開(kāi)辟“第二板塊”，為中小企業(yè)，特別是科技型中小企業(yè)，提供直接融資渠道。不同類(lèi)型的中小企業(yè)融資特點(diǎn)不同，當(dāng)然對(duì)融資渠道和條件的要求也不同。中小企業(yè)可分為制造業(yè)型、服務(wù)業(yè)型、高科技型以及社區(qū)型等幾種類(lèi)型。我國(guó)每年約有100萬(wàn)家企業(yè)倒閉，平均每分鐘倒閉2家，任何一家中小微企業(yè)，只要你存活超過(guò)3年，就達(dá)到了平均水平。其實(shí)說(shuō)到底，還是因?yàn)槠髽I(yè)資金不夠多，所以很容易翻車(chē)。如果企業(yè)家自己缺少資金資源，找不到投資人的話(huà)，建議你帶著項(xiàng)目去不同的平臺(tái)上試試，比如明德資本生態(tài)圈、鯨準(zhǔn)、創(chuàng)業(yè)邦等等。一般情況下，基金、投資人都會(huì)與融資平臺(tái)進(jìn)行合作，他們通過(guò)平臺(tái)來(lái)篩選值得投資的項(xiàng)目。網(wǎng)上選平臺(tái)時(shí)一定要擦亮眼睛，很多平臺(tái)動(dòng)則交幾萬(wàn)塊錢(qián)的費(fèi)用，卻沒(méi)有結(jié)果。如果把握不準(zhǔn)建議來(lái)明德資本生態(tài)圈試試，明德資本本身就是做投資的，這跟很多平臺(tái)不一樣，很多平臺(tái)只做中介。另外，明德還有2400多家合作基金資源，線(xiàn)下活動(dòng)的對(duì)接率比較高，每一期活動(dòng)都有幾百人參加，近百位投資人會(huì)到現(xiàn)場(chǎng)，不少企業(yè)都獲得了融資。希望能給到你幫助。

1、股權(quán)融資：通常直接到機(jī)構(gòu)官網(wǎng)進(jìn)行BP投遞，如果沒(méi)有回復(fù)則表示你的項(xiàng)目還達(dá)不到他們機(jī)構(gòu)的投資標(biāo)準(zhǔn)，加線(xiàn)下沙龍活動(dòng)這種一般在經(jīng)濟(jì)較發(fā)達(dá)地區(qū)容易接觸到，如果接觸不到投資人資源，可以去一些能直接找投資人對(duì)接的融資平臺(tái)，一定要那種自助式且能單次申請(qǐng)電話(huà)對(duì)接投資人的不要選會(huì)員制的，電話(huà)對(duì)接高效聊完還能加投資人微信。2、債權(quán)通道：銀行獲得各類(lèi)法人信用貸款只要信用良好都可貸，各類(lèi)抵押貸款各大銀行都有類(lèi)似產(chǎn)品可以直接去銀行官網(wǎng)了解，第三方金融機(jī)構(gòu)推的融資租賃、供應(yīng)鏈金融都可以去了解一下。

1）政策融資：各級(jí)政府部門(mén)每年都有各種名目的扶持中小企業(yè)成長(zhǎng)，尤其是科技企業(yè)成長(zhǎng)的資金支持，而且這些資金都是無(wú)償或無(wú)息給予的。這個(gè)渠道往往被很多中小企業(yè)忽略。2）債務(wù)融資：向銀行、貸款公司申請(qǐng)貸款，或者通過(guò)擔(dān)保公司擔(dān)保，或者融資租賃方式獲得債務(wù)融資。這個(gè)應(yīng)該是主渠道，但是大多數(shù)中小企業(yè)沒(méi)有抵押物，也不熟悉銀行貸款方式。

協(xié)助企業(yè)融資即企業(yè)的外部資金來(lái)源部分，主要包括直接融資和間接融資兩類(lèi)方式。直接融資與間接融資的區(qū)別主要在于是否存在融資中介。間接融資是指企業(yè)的融資是通過(guò)銀行或非銀行金融機(jī)構(gòu)渠道獲得。而直接融資即企業(yè)直接從市場(chǎng)或投資方獲取資金。融資渠道，指協(xié)助企業(yè)的資金來(lái)源，主要包括內(nèi)源融資和外源融資兩個(gè)渠道，其中內(nèi)源融資主要是指企業(yè)的自有資金和在生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)過(guò)程中的資金積累部分;協(xié)助企業(yè)融資即企業(yè)的外部資金來(lái)源部分，主要包括直接融資和間接融資兩類(lèi)方式。更多的企業(yè)融資渠道我們可以到明德了解一下。北京明德天盛投資管理中心（簡(jiǎn)稱(chēng)“明德天盛”）是以私募股權(quán)投資為核心業(yè)務(wù)的專(zhuān)業(yè)化投資機(jī)構(gòu)。明德天盛是由深諳中國(guó)資本市場(chǎng)的上市公司高管、券商保代，實(shí)戰(zhàn)經(jīng)驗(yàn)豐富的企業(yè)戰(zhàn)略與管理顧問(wèn)，資深的投融資、法律、財(cái)務(wù)專(zhuān)家以及一定的政府資源背景的人士共同創(chuàng)設(shè)，專(zhuān)注于擬上市公司的私募股權(quán)投資和戰(zhàn)略性投行服務(wù)業(yè)務(wù)。

對(duì)于中小企業(yè)融資渠道的分析。現(xiàn)今，隨著經(jīng)濟(jì)體制的發(fā)展，帶動(dòng)了全行業(yè)不斷進(jìn)步的同時(shí)，中小企業(yè)的發(fā)展也奮起直追，但融資難的問(wèn)題仍是阻礙中小企業(yè)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的基本問(wèn)題。通常來(lái)說(shuō)，按照資金來(lái)源，中小企業(yè)融資渠道可分為內(nèi)源性融資和外源性融資。內(nèi)源融資：內(nèi)源融資是指企業(yè)通過(guò)自身的經(jīng)營(yíng)積累，或是通過(guò)內(nèi)部集資，這種方式無(wú)需承擔(dān)借款費(fèi)用，是許多創(chuàng)業(yè)初期的中小企業(yè)首要考慮的方式。但由于中小企業(yè)自我積累比較緩慢，無(wú)法適應(yīng)其生產(chǎn)擴(kuò)張的需要，而且若是想職工集資或關(guān)系人借貸，支付的利息甚至比同期的貸款利率還高，同時(shí)還存在極大的阻礙企業(yè)發(fā)展的風(fēng)險(xiǎn)。外源融資：中小企業(yè)現(xiàn)階段的外源融資渠道依然是一些國(guó)有銀行和商業(yè)銀行。而根據(jù)全國(guó)指標(biāo)來(lái)看，銀行對(duì)于中小企業(yè)的貸款總額數(shù)值特別低，很難滿(mǎn)足中小企業(yè)在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制中發(fā)展的需求；另一方面，因?yàn)榻鹑跈C(jī)構(gòu)給中小企業(yè)的貸款周期比較短，企業(yè)在經(jīng)濟(jì)上很難周轉(zhuǎn)，不得不在多家銀行貸款來(lái)滿(mǎn)足企業(yè)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的需求，這無(wú)疑會(huì)對(duì)中小企業(yè)的發(fā)展帶來(lái)隱患。以上，相比于傳統(tǒng)的融資渠道，中小企業(yè)可以積極拓寬融資渠道，可以調(diào)整選擇線(xiàn)上融資平臺(tái)。而隨著互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展，也出現(xiàn)了一些新型融資模式，比如：眾籌模式。從實(shí)質(zhì)上來(lái)說(shuō)，眾籌應(yīng)歸屬于風(fēng)險(xiǎn)投資，是風(fēng)投的一種外延形式，資金主要來(lái)自于社會(huì)資本。由項(xiàng)目發(fā)起人，投資人和眾籌平臺(tái)組成，操作方式是發(fā)起人（企業(yè)或個(gè)人）把項(xiàng)目的具體內(nèi)容、核心賣(mài)點(diǎn)、實(shí)施步驟、預(yù)期獲得的收益在平臺(tái)上展開(kāi)充分的闡述，以爭(zhēng)取社會(huì)資本的關(guān)注和支持。P2P網(wǎng)絡(luò)融資方式。P2P融資模式是利用互聯(lián)網(wǎng)搭建了一個(gè)將資金需求方和提供資金者關(guān)聯(lián)并互通信息的平臺(tái)，從而完成個(gè)人到個(gè)人或是個(gè)人到企業(yè)的資金借貸過(guò)程。比如近來(lái)發(fā)展很快的路金所，小牛在線(xiàn)，拍拍貸等等網(wǎng)貸平臺(tái)。但此種融資模式也存在一定劣勢(shì)，主要就是P2P平臺(tái)發(fā)展不完善，平臺(tái)自身風(fēng)險(xiǎn)高，公司約束機(jī)制欠缺，易發(fā)生公眾資金私用，產(chǎn)生大面積虧空 ，最終導(dǎo)致公司倒閉跑路，使投資者血本無(wú)歸比如淘寶貸等公司的跑路事件。

1.債權(quán)融資：最常見(jiàn)的即銀行貸款。但現(xiàn)在經(jīng)濟(jì)形勢(shì)慘淡，銀行貸款都需要足額擔(dān)保（抵押、質(zhì)押和保證），比如把房子車(chē)子押給銀行，然后股東再保證如果公司還不上錢(qián)由股東來(lái)還。2.股權(quán)融資：找投資者往公司投錢(qián)了，常聽(tīng)到的的PE/VC就是股權(quán)投資者。現(xiàn)在大家想上主板、新三板，主要目的就是為了股權(quán)融資。據(jù)我了解有很多公司都是優(yōu)先采用債務(wù)融資。當(dāng)然選擇適合自己的才是最重要的。通常情況下，適合企業(yè)的融資方式有五種：股權(quán)融資、債權(quán)融資、銀行貸款、融資租賃、海外融資。大部分企業(yè)都用的前三種融資方式，尤其是股權(quán)融資和銀行貸款。如果你想從中找個(gè)適合自己的，建議選股權(quán)融資，優(yōu)點(diǎn)有：所需資金門(mén)檻低；融資風(fēng)險(xiǎn)??；能促使公司完善治理結(jié)構(gòu)及管理制度等，而且不用“還錢(qián)”。在融資平臺(tái)里，明德資本生態(tài)圈算比較靠譜的，不僅自己做投資，還有2400多家合作基金資源，并致力于幫中小企業(yè)提升經(jīng)營(yíng)水平，推動(dòng)股權(quán)融資。如果你不確定哪個(gè)融資平臺(tái)靠譜，建議來(lái)明德資本生態(tài)圈試試。